Forventede kredittab
Den aktuelle version af siden er endnu ikke blevet gennemgået af erfarne bidragydere og kan afvige væsentligt fra den version , der blev gennemgået den 29. november 2019; verifikation kræver 1 redigering .Forventede kredittab ( engelsk forventet kredittab ) - den vægtede gennemsnitlige værdi af mulige kredittab ved misligholdelsessandsynligheder indført i IFRS 9 .
Definition
Forventede kredittab er et vigtigt begreb introduceret i IFRS 9, hvilket betyder det vægtede gennemsnit af mulige kredittab ved misligholdelsessandsynligheder . IFRS 9 introducerer også begreberne forventede kredittab i løbetid og 12-måneders forventede kredittab .
Livsvarige ECL'er er ECL'er, der opstår som følge af alle mulige misligholdelsesbegivenheder over et finansielt instruments forventede levetid.
12-måneders ECL'er er en del af levetid ECL'er, disse er ECL'er, der opstår som følge af misligholdelse af et finansielt instrument, som er mulige inden for 12 måneder efter rapporteringsdatoen.
Matematisk set er levetids-ECL forventningen til kredittab (sandsynlighedsvægtet sum af mulige kredittab), og 12-måneders ECL er 12-måneders sandsynligheden for misligholdelse gange den betingede kredittabsforventning, forudsat at misligholdelse sker inden for 12 måneder efter rapporteringen dato.
Et kredittab er den nuværende ( diskonteret med den oprindelige effektive rentesats ) forskel mellem de kontraktlige og forventede pengestrømme for et finansielt aktiv (dvs. nutidsværdien af kontantmanglen). Disse pengestrømme omfatter pengestrømme fra salg af sikkerheder eller fra andre kreditforbedringer, der er en integreret del af kontraktvilkårene. I tilfælde af tilsagn om at yde lån (uudnyttede kreditlinjer) er pengestrømme underforstået, når retten til at modtage et lån udnyttes.
Kredittab betyder i IFRS 9 faktisk nuværende ( diskonterede ) kredittab, så de opstår, selvom pengestrømmene forskydes i tid uden at ændre beløbene. Forventede kredittab er derfor aktuelle forventede kredittab (CECL), det vil sige nutidsværdien af forventede underskud i pengestrømme.
Hvis et finansielt aktiv ikke har oplevet en væsentlig stigning i kreditrisikoen og/eller ikke er blevet kreditforringet , er der i henhold til IFRS 9 hensat til 12-måneders forventede kredittab. I modsat fald dannes hensættelsen med ECL-beløbet for hele perioden.
Forskellen mellem den regnskabsmæssige bruttoværdi af det finansielle aktiv og ECL-godtgørelsen er den amortiserede kostpris for det finansielle aktiv.
IFRS model for forventet kredittab | 9 erstattede modellen for påløbne tab i henhold til IAS 39
Formaliseret definition
Lad være den pengestrøm, der mangler at blive modtaget fra det finansielle aktiv i henhold til de kontraktmæssige vilkår fra det nuværende tidspunkt til udløbet af kontraktperioden. Derefter er den regnskabsmæssige bruttoværdi af aktivet på det tidspunkt pr. definition lig med værdien af det pågældende pengestrøm, tilbagediskonteret med den oprindelige effektive rente R (EPR ved første indregning):
.
Lad yderligere være de resterende pengestrømme fra det finansielle aktiv i tilfælde af implementering af det i-te misligholdelsesscenarie, hvilket er muligt med sandsynlighed . Så er kredittabet for det i-te scenarie pr. definition lig med den tilbagediskonterede værdi af forskellen i pengestrømme
og levetid forventede kredittab er lig med
12-måneders ECL'er er ens
Forventede kredittab under modellen med konstant misligholdelse
Modellen med konstant misligholdelse fører til en konstant sandsynlighed for misligholdelse pr. tidsenhed p.
Hvis det antages, at en misligholdelse resulterer i tab af alle pengestrømme, der er tilbage efter misligholdelsesdatoen, kan det vises, at i dette tilfælde er levetids-ECL (eksklusive kreditforbedringer) lig med
hvor er diskonteringsrenten justeret for misligholdelsesrisiko
12-måneders ECL i dette tilfælde ville være:
hvor PV12 er den oprindelige EIR-værdi af forventede pengestrømme i henhold til kontrakten inden for 12 måneder fra rapporteringsdatoen, er EPV12 den samme værdi, men justeret for risikoen for misligholdelse, diskonteringssatsen.
PV-PV12 er den del af instrumentets amortiserede kostpris, der kan henføres til pengestrømme efter 12 måneder fra balancedagen. I tilfælde af misligholdelse i denne periode vil dette beløb gå tabt fuldt ud med en sandsynlighed på PD12. Den anden periode PV12-EPV12 er det forventede tab, hvis instrumentets pengestrømme kun var inden for 12 måneder efter rapporteringsdatoen.